Interaktívne

Chorvátsko – Entain získava SuperSport za 600 miliónov libier a vytvára platformu zameranú na strednú a východnú Európu

Získať sa spojila s českou EMMA Capital s cieľom založiť nový podnik Entain CEE, ktorý bude riadiť expanziu v strednej a východnej Európe. Entain bude vlastniť 75 percent ekonomických práv v Entain CEE a oznámil spustenie nového subjektu spolu so správou, že získal Skupina SuperSport, prevádzkovateľ hier a športových stávok v Chorvátsku od spoločnosti EMMA.

Jette Nygaard-Anderson, ZískaťGenerálny riaditeľ spoločnosti poznamenal: „Sme nadšení, že môžeme vytvoriť Entain CEE s EMMA, aby sme podporili našu stratégiu v regióne strednej a východnej Európy a získali vedúceho prevádzkovateľa stávok a hier na vysoko atraktívnom, plne regulovanom chorvátskom trhu. Chorvátsko vnímame ako vzrušujúcu, dynamickú krajinu, z ktorej má Entain CEE dokonalú pozíciu na expanziu – veľmi sa tešíme na to, že naše podnikanie budeme v rámci krajiny a regiónu rozvíjať zodpovedne. Spojením globálnych odborných znalostí Entain a regionálnych investičných výsledkov EMMA vytvárame rastovú platformu so značnými príležitosťami. Expanzia v rámci strednej a východnej Európy je kľúčovou súčasťou našej stratégie rastu a tešíme sa, že Radimovi pomôžeme využiť túto príležitosť.“
 
Entain vytvára platformu v regióne strednej a východnej Európy, ktorú vedie generálny riaditeľ SuperSport Radim Haluza, ktorý kombinuje globálnu škálu Entainu, prístup ku kapitálu a obsahu s regionálnymi znalosťami a konektivitou EMMA spolu s odbornými lokálnymi prevádzkovými znalosťami Radima a jeho tímu. Štruktúra na mieru umožní spoločnosti Entain spojiť sa s miestnymi operátormi prostredníctvom spoločnosti Entain CEE a pokračovať v raste platformy v celom regióne.

Radim Haluza, SuperSportGenerálny riaditeľ spoločnosti poznamenal: „Teším sa na spojenie so spoločnosťou Entain a na ďalšie budovanie významnej príležitosti v tomto regióne. Perspektíva vedúceho postavenia Entain CEE na podporu expanzie na plne regulovaných trhoch je vzrušujúcou príležitosťou a investičná odbornosť EMMA v kombinácii s platformou Entain svetovej triedy nám poskytne konkurenčnú výhodu pri poskytovaní príležitosti pre CEE“.
 
Entain zaplatí EMMA 600 miliónov EUR v hotovosti za 75 percent ekonomických práv v SuperSport, pričom ďalšia podmienená platba bude vykonaná EMMA začiatkom roka 2023 na základe EBITDA SuperSport za finančný rok končiaci sa rokom 2022. Očakáva sa, že táto platba bude 90 miliónov EUR. . EMMA prispeje svojim 25-percentným podielom v SuperSport na Entain CEE v počiatočnom implicitnom ohodnotení 200 miliónov EUR, pričom podmienená platba bude znamenať dodatočnú hodnotu 30 miliónov EUR, ktorú prispeje EMMA.
 
Očakáva sa, že akvizícia ohodnotí SuperSport na 920 miliónov EUR, čo znamená transakčný násobok 9.6x 2022 EBITDA alebo 9.1x 2022 plne synergickej EBITDA. EMMA má tiež nárok na zvýšené dividendy od dokončenia do konca roku 2024, ktoré budú spojené s výkonom SuperSport. Očakáva sa, že protihodnota plus zvýšené dividendy budú znamenať násobok menej ako 10x LTM SuperSport EBITDA v každej fáze.

Pavel Horák, Chief Investment Officer EMMA, uviedol: „EMMA je veľmi rada, že môže spolupracovať s popredným svetovým stávkovým, herným a interaktívnym zábavným biznisom, aby sme otvorili príležitosť, ktorú ponúka trh stávok a hier v strednej a východnej Európe. Štruktúru Entain CEE vnímame ako jasnú príležitosť na vytváranie hodnoty pre akcionárov a tešíme sa na úzku spoluprácu a spoluprácu s Entain.
 
Akvizícia bude financovaná prostredníctvom preklenovacieho úveru vo výške 700 miliónov eur od Deutsche Bank, Lloyds, Mediobanca, NatWest a Santander. Akvizícia zvýši proforma pomer čistého dlhu Entain k EBITDA v roku 2022 0.4x. Očakáva sa, že akvizícia bude dokončená v 4. štvrťroku 2022 a je podmienená súhlasom regulačných orgánov.
 
Na podiel EMMA existuje opcia, ktorú môže ktorákoľvek strana uplatniť tri roky od uzavretia, čím Entain získa cestu k 100-percentnému vlastníctvu.